บล.กสิกรไทยคาด SET วันนี้ในกรอบ 1,590-1,620 จุด น้ำท่วมกดตลาดระยะสั้น ผสานภูมิรัฐศาสตร์ยืดเยื้อ เน้นรอย่อสะสมหุ้นพื้นฐานดี แนะนำ CPALL, ADVANC
สัปดาห์นี้ประเมิน SET Index เคลื่อนไหวในกรอบ 1,580-1,630 จุด หลังสัปดาห์ก่อนดัชนีกลับมายืนเหนือ 1,600 จุด ได้แรงหนุนจาก Fitch ปรับ Outlook ไทยเป็น Stable ตัวเลขส่งออกเดือนสิงหาคมที่แข็งแกร่ง และแรงซื้อหุ้นเทคโนโลยี
อย่างไรก็ตาม ตลาดยังต้องติดตามความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์สหรัฐฯ–อิหร่าน ซึ่งอาจหนุนราคาน้ำมันและเพิ่มแรงกดดันต่อเงินเฟ้อ ดอลลาร์ และ Bond Yield รวมถึงสถานการณ์น้ำท่วมในประเทศที่อาจกระทบ Sentiment ระยะสั้น
ด้านปัจจัยเศรษฐกิจสำคัญ สัปดาห์นี้ต้องติดตามตัวเลข PCE/Core PCE ของสหรัฐฯ PMI/ISM ภาคการผลิต รวมถึงตัวเลขการจ้างงานและอัตราว่างงาน ซึ่งจะมีผลต่อการประเมินทิศทางดอกเบี้ยของ Fed
กลยุทธ์ยังเน้นทยอยสะสมหุ้นพื้นฐานดีที่แนวโน้มกำไรเติบโต และมีความเสี่ยงจากปัจจัยภายนอกจำกัด โดยหุ้นเด่นประจำสัปดาห์ ได้แก่ ADVANC, BCH, CPALL และ STECON
แนวโน้มตลาดหุ้นไทยวันนี้
วันศุกร์ที่ผ่านมา SET Index ปิดที่ 1,607.63 จุด เพิ่มขึ้น 0.32% ได้แรงซื้อจากกลุ่มอิเล็กทรอนิกส์และรับเหมาก่อสร้าง
วันนี้ประเมิน SET เคลื่อนไหวในกรอบ 1,590-1,620 จุด โดย Sentiment อาจถูกกดดันจากสถานการณ์น้ำท่วมและความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ แต่หากตลาดปรับฐาน ยังมองเป็นโอกาสทยอยสะสมหุ้นพื้นฐานดี
หุ้นเด่นวันนี้ ได้แก่ CPALL และ ADVANC
ประเด็นสำคัญที่ต้องติดตาม
สถานการณ์น้ำท่วมในกรุงเทพฯ และพื้นที่โดยรอบ ส่งผลให้ความต้องการอาหาร น้ำดื่ม และสินค้าอุปโภคบริโภคเพิ่มขึ้นในระยะสั้น เป็นบวกต่อกลุ่มค้าปลีกและอาหารสำเร็จรูป เช่น CPALL, CPAXT, BJC และ TFMAMA แต่ต้องติดตามข้อจำกัดด้านการขนส่งและการกระจายสินค้า
ด้านตะวันออกกลาง ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านยังไม่คลี่คลาย ทำให้ Risk Premium ของราคาน้ำมันยังสูง เป็นบวกต่อหุ้นพลังงานต้นน้ำ แต่กดดันกลุ่มสายการบิน ปิโตรเคมี ขนส่ง และวัสดุก่อสร้างจากต้นทุนพลังงาน
รัฐบาลยังเดินหน้าโครงการ Solar Rooftop ภาคประชาชน พร้อมสนับสนุนค่าติดตั้งและเปิดทางขายไฟส่วนเกินคืนเข้าสู่ระบบ เป็น Sentiment บวกต่อหุ้นที่เกี่ยวข้องกับโซลาร์และอุปกรณ์ไฟฟ้า เช่น GUNKUL
ด้านการค้าระหว่างประเทศ ไทยยังเดินหน้าเจรจา FTA ไทย–EU และรื้อฟื้น CEPA ไทย–UAE ซึ่งหากมีความคืบหน้า จะเป็นบวกต่อกลุ่มส่งออกอาหาร ยานยนต์ อิเล็กทรอนิกส์ และนิคมอุตสาหกรรม
หุ้นแนะนำวันนี้
CPALL ราคาเป้าหมาย 57.20 บาท
ยอดขายสาขาเดิมไตรมาสปัจจุบันคาดเติบโต 1-2% ได้แรงหนุนจากวันหยุดยาว พื้นที่ท่องเที่ยว และ Product Mix ที่ดีขึ้น ขณะที่แผนขยายสาขาราว 700 แห่งต่อปียังเดินหน้าตามแผน คาดกำไรปี 2569 เติบโตราว 9% YoY
ADVANC ราคาเป้าหมาย 385.34 บาท
ธุรกิจมือถือและบริการดิจิทัลยังมีแนวโน้มเติบโตสม่ำเสมอ ขณะที่หุ้นกลุ่มสื่อสารได้รับผลกระทบจากน้ำท่วมค่อนข้างจำกัด ราคาหุ้นที่ปรับฐานทำให้ Valuation กลับมาน่าสนใจ พร้อม Dividend Yield ราว 4.8%
ตัวเลขเศรษฐกิจสำคัญ
วันจันทร์ ติดตามยอดขายรถยนต์และดัชนี MPI ของไทย
วันอังคาร ติดตามการประชุม ครม. และดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหรัฐฯ
วันพุธ ติดตาม PCE/Core PCE สหรัฐฯ GDP ไตรมาส 2 และ PMI จีน
วันพฤหัสบดี ติดตาม PMI ไทย ตัวเลขผู้ขอรับสวัสดิการว่างงาน และ ISM ภาคการผลิตสหรัฐฯ
วันศุกร์ ติดตามการจ้างงานนอกภาคเกษตรและอัตราว่างงานสหรัฐฯ รวมถึง CPI ยูโรโซน
